2021 es un año de transición en mi cartera de inversión. Desde que empecé a invertir en bolsa 2008, siempre he estado invertido en mayor o menor medida en acciones, fondos de inversión, planes de pensiones, depósitos, crowdlending… etc.
En diciembre de 2021, mi mujer y yo decidimos comprarnos una casa y alquilar mi piso y para ello tuve que deshacer la mayoría de mis inversiones, que todo sea dicho, estaban bastante desordenadas.
Tras pagar la entrada de la casa y lo impuestos pertinentes me quedé únicamente con mi plan de pensiones, una cartera de fondos indexados de finizens y algunas aportaciones en plataformas de crowdlending difíciles de recuperar.
Así que, tras un par de meses para recuperarme, y aprovechándome de que tras la compra de mi casa y alquiler de mi piso el flujo de caja familiar había mejorado me decidí a aplicar lo aprendido durante años, para crear una cartera:
- Focalizada en el largo plazo
- Diversificada en todos los aspectos
- Con bajos costes en comisiones
- Que cree flujo de caja mediante dividendos e intereses
Así que, en marzo de 2021, diseñé lo que sería mi cartera modelo:
Además, me puse como objetivo invertir un 15% de mis ingresos y los ingresos adicionales que consiguiera para llegar a esa cartera modelo a finales de 2021.
A 30 de septiembre de 2021, mi cartera está distribuida del siguiente modo:
Plan de pensiones
Llevo invirtiendo en el plan de pensiones desde 2011, de la aportación total, mi empresa aporta 2/3 y yo 1/3. Unido a las ventajas fiscales, es sin duda mi inversión más rentable.
En alguna ocasión he hecho alguna aportación adicional, pero a día de hoy no me lo planteo ya que busco inversiones con mayor liquidez. Actualmente, el plan de pensiones representa un 39% de mi cartera.
Si sigo al ritmo actual con el resto de inversiones, durante el primer semestre de 2022, el fondo estará en la ponderación objetivo del 20%
Fondos Indexados
Soy un convencido de la inversión indexada por sus bajos costes. Además, creo que siguiendo una estrategia DCA es casi imposible no obtener buenos rendimientos. Hago aportaciones periódicas a los siguientes fondos de inversión indexados:
| Fondo | % sobre Cartera |
| iShares developed world Index | 8,6% |
| Vanguard US 500 | 3,5% |
| Vanguard eurozone Inflation-linked bonds | 2,9% |
| iShares emerging market Equity | 2,7% |
| Vanguard Global Small Cap | 2,4% |
| Pictet China | 1,8% |
| Vanuard UK short term Grade Bond (£) | 1,6% |
| iShares Europe Index | 0,3% |
| Vanguard US Invest. grade credit index | 0,3% |
En total los fondos indexados representan un 24% de mi cartera, y si todo va bien antes de final de año alcanzará el 30% que busco de objetivo.
Tengo automatizadas las aportaciones mensuales a cada fondo, pero además este mes he invertido todos mis ingresos adicionales en el iShares Europe Index, ya que es el fondo con un % de la cartera más alejado del objetivo.
Cartera de dividendos Crecientes
La parte de mi cartera que da nombre a mi blog y que cada vez potenciaré más. Desde que me inicié en el mundo de la inversión en 2008, una de las cosas que más me atraían era la inversión en dividendos.
En abril 2021, tras la reorganización “forzada” de mi cartera, empecé seriamente con la estrategia de dividendos. Hice dos aportaciones algo más grandes al inicio y después he ido haciendo aportaciones mensuales y reinvirtiendo los dividendos (que de momento son pocos).
A 31 de septiembre de 2021, mi cartera de dividendo estaba distribuida del siguiente modo:
| Empresa | % sobre Cartera |
| Qualcomm | 2,8% |
| 3m | 2,5% |
| Johnson&Johnson | 2,3% |
| Walgreens boots alliance | 2,3% |
| Altria | 2,3% |
| Coca-Cola | 2,3% |
| Procter&Gamble | 2,0% |
| Abbvie | 1,6% |
| Kraft-Heinz | 1,3% |
| kinder morgan | 0,7% |
Este mes he cobrado dividendos de:
- Johnson & Johnson
- Walgreens Boots Alliance
- 3M
- Realty Income
- Barrick Gold
Las dos últimas, no las tengo incluidas dentro de la cartera DGI sino en la parte de REITs y mineras de oro respectivamente. No obstante, también pagan dividendos😊
Durante el mes de septiembre he ampliado mi posición en las siguientes compañías:
- ABBVIE
- QUALCOMM
- 3M
- KINDER MORGAN
No he incorporado ninguna acción nueva a cartera ni vendido ninguna acción.
Fondos gestión activa
En los fondos de gestión activa, invierto por dos motivos diferentes:
- Baelo Patrimonio: Confío 100% en su filosofía de inversión, y si solo pudiera elegir un vehículo para invertir sin duda alguna sería este. Hago aportaciones mensuales y actualmente representa un 4% de mi cartera y quiero que a final de año represente un 5%.
También creo en la filosofía value y growth, pero no tengo suficientes conocimientos para aplicarla así que invierto en:
- Numantia Capital
- True Capital
En ambos casos hago aportaciones mensuales y representan respectivamente un 4% y un 1,3% de mi cartera que quiero se convierta en un 5%. Tengo pensado hacer una entrada de cada uno de estos fondos.
REITs
Teniendo en cuenta el peso del sector Real Estate en la economía mundial, creo necesario incorporar REITs a mi cartera de inversión, y que cuenten con un peso de un 10%.
Empecé mediante un fondo indexado y poco a poco iré añadiendo compañías a la cartera. Es la parte que tengo más alejada del objetivo, pero no me preocupa en exceso ya que poseo varías propiedades inmobiliarias.
Actualmente tengo:
- Amundi Index FTSE EPRA NAREIT Global: 1,7% de mi cartera
- Realty Income: 2,3% de cartera
- New residential investement: 0,5% de cartera
Mineras de oro
El oro es el mayor activo de inversión del mundo quintuplicando en valor total al segundo (Apple), así que considero que es esencial estar expuesto a él y he elegido la inversión en mineras de oro, que además reparten dividendos para ello.
Es la parte más volátil de mi cartera, pero ayuda a equilibrarla al ser un activo muy descorrelacionado del mercado bursátil.
Actualmente llevo en cartera, y aumento posición mes a mes, las siguientes empresas:
- Yamana Gold
- B2Gold
- Barrick Gold
Actualmente las mineras representan un 1,2% de mi cartera y espero que lleguen al 2,5% a final de año.
Crowdlending
Mi relación con el crowdlending es de amor-odio. Llevo invirtiendo en crowdlending más de 10 años y me parece muy interesante por las altas rentabilidades y descorrelación con los índices bursátiles.
A principios de 2021 tenía posiciones en Bondora y en Viainvest, pero creo que con la inflación que se viene, van a aumentar mucho los impagos y todas las plataformas P2P van a sufrir mucho. En mi opinión, actualmente la rentabilidad no compensa el riesgo.
Tengo una posición del 1,6% en Viainvest, que voy reduciendo mes a mes y espero cerrar antes de acabar el año.